2024年，全球市场表现强劲，股市创下多项新高，经济展现出显著韧性。以下是今年关键趋势的简要分析，通过10张图表全面展现市场与经济的故事。
市场表现强劲
- 纳斯达克综合指数上涨超过31%，标普500指数上涨25%，道琼斯指数上涨14%。
- 标普500全年创下57项新高，进入历史最多纪录的前五名。
- 尽管年末市场有所回调，但整体上涨势头仍然显著，主要归因于企业盈利强劲和科技股的卓越表现。
市场增长的主要推动力
被称为“辉煌七巨头”（Magnificent Seven）的科技股——Nvidia（英伟达）、Tesla（特斯拉）、Alphabet（谷歌母公司）、Amazon（亚马逊）、Apple（苹果）、Microsoft（微软）和Meta（脸书母公司）——成为市场增长的主要推动力：
- Nvidia涨幅超过175%，成为年度亮点。
- 其他科技巨头也跑赢大盘，进一步推动纳斯达克和标普500指数的上涨。
- 这种集中增长导致标普500中前十名股票的市值占比高达39.9%，创下至少30年来的新高。
盈利增长与更广泛的市场表现
2024年，企业盈利增长范围扩大，不再局限于科技领域：
- 标普500中的其余493家公司也从盈利衰退中走出。
- 根据FactSet数据，预计2025年标普500整体盈利将同比增长15%，成为推动市场继续上涨的关键因素。
这种盈利增长的扩展增强了投资者信心，并支持市场的整体复苏。
面对挑战中的经济韧性
尽管夏季经历了一次经济增长放缓的冲击，但美国经济在2024年底表现出强劲韧性：
- 美联储四年来首次降息，标志着货币政策转向宽松。
- 企业盈利改善和政策支持提振了投资者信心。
- 尽管早些时候市场对衰退的担忧有所抬头，但年底经济稳健，为未来发展奠定了基础。
2025年的展望
展望2025年，分析人士持乐观态度，预计企业盈利的持续增长和市场扩展将继续推动上涨。然而，过于集中的市场增长仍是隐患，未来能否实现更广泛的增长和政策稳定将成为关键。
外汇交易者的关键要点
- 市场表现：标普500的上涨表明投资者信心强劲，这可能影响外汇市场风险情绪。
- 科技股主导：科技行业的强劲表现可能影响全球避险货币的需求。
- 美联储政策：宽松的货币政策可能削弱美元，为外汇市场提供机会。
- 经济稳定性：美国经济的韧性可能支撑美元对较弱货币的强势表现。
2024年的市场既展现了集中增长的特点，也体现出经济韧性，为2025年的多样化机遇奠定了基础。外汇交易者需要密切关注这些趋势，抓住潜在的市场机会。
